Finanssivalvonta on selvittänyt maalis-toukokuussa luottolaitosten rakennusaikaiseen rahoitukseen ja taloyhtiölainoihin liittyviä luotonmyöntökriteereitä ja riskejä.
Luottolaitokset arvioivat pääsääntöisesti rakennusaikaiseen rahoitukseen ja valmiiden taloyhtiöiden lainoihin liittyvien riskien olevan maltillisella tasolla, vaikka ne ovat kasvaneet yhtiölainaosuuksien ja ammattimaisten asuntosijoittajien merkityksen kasvun, lyhennysvapaiden pidentymisen sekä asuntomarkkinoiden eriytymisen myötä.
– Yhtiölainojen nopean kasvun vuoksi Finanssivalvonta on huolestunut niiden markkinaehtojen löystymisestä. Suuntaammekin valvonnan ja tarkastusten painopistettä aiempaa enemmän yhtiölainojen riskeihin ja luotonmyöntökäytäntöihin. Lisäksi arvioimme tarvetta mahdollisille lisätoimille kuten riskipainojen korottamiselle, Finanssivalvonnan johtaja Anneli Tuominen toteaa.
Fivan selvityksen perusteella luottopäätösprosessissa kiinnitetään aiempaa enemmän huomiota sijoittajaostajien omistusosuuden ja maksukyvyn arviointiin.
Luottolaitosten vastausten perusteella sijoittajatahojen merkittävät omistusosuudet saavat luottopäätösprosessissa pääsääntöisesti negatiivisen merkityksen ja johtavat lähtökohtaisesti kireämpiin lainaehtoihin.
Finanssivalvonta edellyttää lähtökohtaisesti, että taloyhtiön omistusrakenne huomioidaan säännönmukaisesti taloyhtiölainojen riskejä arvioitaessa. Sijoittajaomistajien merkittävien omistusosuuksien rajoittamista ja sijoittajavetoisten hankkeiden tavanomaista tiukempia luottoehtoja voidaan yleensä pitää asianmukaisena riskienhallintana.
Selvityksen perusteella yhtiölainaan liittyvä rahoitusvastike huomioidaan säännönmukaisesti maksukykyä rasittavana kuluna asuntolainaa hakevan asiakkaan luotonhoitokykyä arvioitaessa.
Luottolaitosten vastausten perusteella rahoitusvastike sisällytetään maksuvaralaskelmiin pääsääntöisesti täysimääräisenä, vaikka yhtiölainalle olisi myönnetty lyhennysvapaata. Selvityksen perusteella korkotason mahdollisesta noususta aiheutuvaa rahoitusvastikkeen kasvua ei kuitenkaan pääsääntöisesti huomioida asiakkaan maksukykyä arvioitaessa.
– Finanssivalvonta kiinnittää tarkastuksissaan yhä enemmän huomiota erityisesti siihen, että myös taloyhtiölainat huomioidaan asiakkaan maksukyvyn stressitestissä asianmukaisella tavalla, Tuominen korostaa.
Finanssivalvonta edellyttää lähtökohtaisesti, että korkotason mahdollisen nousun vaikutus huomioidaan myös rahoitusvastikkeessa asuntolainaa hakevan asiakkaan maksukykyarvioinnin stressiskenaariossa.
Fivan mukaan rahoitusvastikkeen jättäminen stressitestilaskelmien ulkopuolelle aliarvioi korkotason nousun maksukykyä heikentävää vaikutusta etenkin, jos asiakkaan yhtiölainaosuus on merkittävä.
